En introduksjon til ukentlige opsjoner. I 1973 innførte Chicago Board Options Exchange CBOE standardopsamlingsalternativene vi kjenner i dag. I 1977 ble putsettingen introdusert. De har vist seg å være ekstremt populære som handelsvolum har vokst med en sammensatt årlig vekstrate over 25 mellom 1973 og 2009 Det er klart at investorer forstår alternativer, blir mer komfortable med dem og bruker dem i en rekke strategier. Veileder en ny klasse av alternativ I 2005, 32 år etter at innkjøpsalternativet ble innført, startet CBOE en pilot program med weeklys-opsjoner De oppfører seg som månedlige opsjoner i alle henseender som, bortsett fra at de bare eksisterer i åtte dager. De blir introdusert hver torsdag, og de utløper åtte dager senere på fredag med justeringer for helligdager. Investerere som historisk har hatt 12 månedlige utløp - den tredje Fredag i hver måned - kan nå nyte 52 utløp per år. Investeringsinteressen i weeklyset har økt siden 2009, med gjennomsnittlig daglig volum på slutten av 2010 overstiger 300 000 kontrakter Dette kan ses i figuren nedenfor. Figur 1 Gjennomsnittlig daglig volum av weeklys. Source Chicago Board Options Exchange CBOE. Faktisk i andre halvår 2010 økte volumet av indeksen weeklys til der de kontrollert mellom 5 og 7 av deres underliggende indeksvolum på den tiden. Også i 2010 ble en populær handel fremkommet blant forhandlere av kontoinnskudd der de skrev dekket samtaler ved hjelp av uklys. Hva kan du handle med ukentlige opsjoner Fra og med 2011 var weeklysene tilgjengelige på 40 forskjellige underliggende verdipapirer, inkludert indekser og ETFs. Indexes for weeklys som er tilgjengelige include. CBOE Dow Jones Industrial Average Index DJX. Nasdaq 100 Index NDX. SP 100 Index OEX. SP 500 Index SPX. Popular ETFs for hvilke weeklys er tilgjengelige inkluderer. SPDR Gold Trust ETF GLD. iShares MSCI Emerging Markets Index ETF EEM. iShares Russell 2000 Index Fund IWM. PowerShares QQQ QQQQ. SPDR SP 500 ETF SPY. Financial Select Sector SPDR ETF XLF. Mange populære aksjer als o har weeklys tilgjengelig Gitt investorinteressen i weeklys er det svært sannsynlig at CBOE vil legge til enda flere verdipapirer. Du kan finne en komplett liste over tilgjengelige ukentlige alternativer her. Vise alternativer Strategier Så hvilke strategier kan du implementere med ukentlige alternativer Vel, bare om hvilken som helst strategi du gjør med de lengre daterte alternativene, bortsett fra nå kan du gjøre det fire ganger hver måned. For premium-selgere som liker å dra nytte av den raskt akselererende tid-forfallskurven i en opsjon s siste uke i livet, vil weeklyset er en bonanza Nå kan du få betalt 52 ganger per år i stedet for 12 Enten du liker å selge nakenheter og samtaler, dekket samtaler, sprer kondorer eller annen type, jobber de alle med weeklys som de gjør med månedsløpene - bare på en kortere tid time line. Short-Term Advantage of Weeklys I tillegg til tre uker i uken tilbyr weeklyset noe du ikke kan oppnå med monthlys Evnen til å lage en veldig kort sikt på et bestemt nyhetsartikkel eller forventet plutselig prisbevegelse La oss forestille deg det er den første uken i måneden, og du forventer at XYZ-aksjen skal flytte fordi deres inntjeningsrapport utløper denne uken. Mens det ville være mulig å kjøpe eller selge XYZ-månedsløpene for å kapitalisere på teorien din, du vil risikere tre uker med premie i tilfelle du tar feil, og XYZ beveger seg mot deg. Med weeklyset må du bare risikere en uke s premie. Dette vil potensielt spare deg for penger hvis du har feil, eller gir deg en God avkastning hvis du er riktig. Fra å velge riktig type lager for å sette stopp-tap, lær hvordan du handler klokt, sjekk ut Day Trading Strategies For Beginners. Selv om den åpne interessen og volumet av weeklys er store nok til å produsere rimelig bud - ask sprer den åpne interessen og volumet er vanligvis ikke så høyt som de månedlige utløpene. Den kjente pinning-tiltaket som finner sted i månedslys - hvor en aksje har en tendens til å svekke seg mot en aksjekurs på utløpsdagen - ikke ser ut til å skje så mye eller så sterkt med weeklys. Kanskje det vil forandre seg etter hvert som flere institusjoner går inn i det ukentlige markedet. Forstå de virkelige kreftene som flytter prisene, er en del av å være en god handelsmann. Se Alternativ Spreads Introduksjon. Ulempen med ukesvalgene Det er et par av negativer angående weeklys. På grunn av deres korte varighet og raske tid forfall, har du sjelden tid til å reparere en handel som har beveget seg mot deg ved å enten justere streikene eller bare vente på en form for gjennomsnittsrevidering i den underliggende sikkerheten. Selv om den åpne interesse og volum er gode, det er ikke nødvendigvis sant for hver streik i den ukentlige serien. Noen streik vil ha svært store spredninger, og det er ikke bra for kortsiktige strategier. Bunnlinjen Weeklys er et annet verktøy i investorens verktøykasse som De fleste av de andre verktøyene i den boksen, de er kraftige nok til å skape rask fortjeneste eller hurtige tap, avhengig av hvordan du bruker dem. Den gode nyheten er at hvis du handler månedlig op satser i det hele tatt, da har du allerede erfaring med weeklys fordi den endelige uken i en månedlig er nesten identisk med hvordan en ukentlig oppfører seg - i løpet av den månedlige utløpsugen har de samme sikkerhet. Enhver som har utviklet en utløpsdag eller utløp ukestrategi er nesten helt sikkert å bruke sin strategi med weeklys nå. Disse samme investorene er uten tvil ivrige etter at flere symboler skal legges til den ukentlige linjen. For mer om tradingstrategier, sjekk ut våre valgmuligheter. låner midler oppbevart ved Federal Reserve til en annen depotinstitusjon.1 Et statistisk mål for spredning av avkastning for en gitt sikkerhets - eller markedsindeks. Volatilitet kan enten måles. En handling vedtok den amerikanske kongressen i 1933 som bankloven, som forbød kommersiell banker fra deltakelse i investeringen. Nonfarm lønn refererer til enhver jobb utenfor gårder, private husholdninger og nonprofit sektoren Det amerikanske presidiet for arbeid. Den valuta forkortelse eller valutasymbol for den indiske rupi INR, den indiske valutaen Rupee består av 1.An første bud på et konkurs selskaps eiendeler fra en interessert kjøper valgt av konkursfirmaet Fra et utvalg av tilbudsgivere. Gjør bedre valghandler med gjennomsnittlig månedlig rekkevidde. Når det gjelder kjøpsmuligheter, fokuserer de fleste handelsfolk på premie betalt i stedet for potensiell avkastning. Mens dette er viktig informasjon når det gjelder å beregne handel, er mange opsjonshandlere har en tendens til å miste synet av sannsynligheten for at markedet nåer og overstiger sin posisjon s streik eller enda viktigere, dens breakeven point. For opsjonshandel, er det enkelt enklere å overholde dette prinsippet når man bestemmer om en opsjonsposisjon er en god handel eller ikke, begynne med å beregne gjennomsnittlig månedlig rekkevidde av markedet Dette tallet gir perspektiv på to viktige elementer i en opsjon handel om volatiliteten utvides eller kontraherer, og hvis t han markedet har en sjanse til å nå og overskride break-even punktet i stillingen Les videre som vi avdekker hvordan du kan beregne og bruke gjennomsnittlig månedlig rekkevidde i opsjonshandelsstrategien. Legge til det Det er ofte sagt at flertallet av opsjonene utløper verdiløs Hvis det er et sant utsagn og du handler en stilling som er lang premie, dvs. å kjøpe et anrop eller et sett, trenger du markedet for å ha en sjanse til å oppnå en pris som vil gjøre opsjonsposisjonen lønnsom. Når du vurderer en opsjonsposisjon, Det er viktig å vurdere om det er sannsynlig at markedet vil nå det punktet. Bare fordi premien som er betalt er billig eller underprissett, gjør ikke handelen en god en, spesielt hvis markedet har liten eller ingen sannsynlighet for å nå det målet. For å beregne gjennomsnittlig månedlig rekkevidde, du trenger ingen spesiell programvare eller doktorgrad i matematikk. Du trenger imidlertid tilgang til pålitelige historiske priser. For alle aksjer kan du få historiske åpne, høye, lave og lukkede prisene for et gitt datointervall Dette vil gi deg alle nøkkeltallene som skal benyttes i beregningen - høy og lav for hver handelsdag. Gjennomsnittlig månedlig rekkevidde er ikke noe mer enn en gjennomsnittspris hvor markedet svinger i en gitt måned mellom dens høye og dens lave Mer konservative handelsmenn kunne stramme dette opp og bruke den månedlige åpne lukkingen i stedet for den høye laven. For å beregne dette gjennomsnittet for en gitt tidsperiode, trekker laven fra høyen for hver måned for å få det måned s rekkevidde For tidsrammen, legg opp hver måned s rekkevidde og divider etter antall måneder. Ved å bruke QQQQ som et eksempel, vil vi beregne gjennomsnittet for seks måneder. Dette er de historiske høyder, nedturer og rekkevidde fra en seks måneders periode i 2007 som et eksempel. Valg av en tidsperiode Så hvor lenge av en periode bør vurderes Generelt betaler det seg å se på en tidsramme på to ganger lengden på opsjonsposisjonen du vurderer, og deretter bryte dette opp i to separate b tidsbesparelser For eksempel, hvis alternativet du vurderer, har tre måneder til utløpet, se på gjennomsnittlig månedsintervall for de tre siste månedene, de tre månedene før det og de siste seks månedene. Bruke QQQQ Nasdaq 100 Trust Som et eksempel finner vi at i juni 2007 hadde de foregående tre månedene et gjennomsnitt på 2 55, de tre månedene som hadde et gjennomsnittlig månedlig intervall på 2 46 og de seks månedene kombinert hadde et gjennomsnittlig utvalg på 2 51 Volatiliteten av prisen utvides noe, og vi må lete etter opsjoner som vil utføre innenfor disse forholdene, og utføre innenfor rammen av 2 50 flytte i en måned. For relatert lesing, se Handle QQQQ med pengene dine. betyr at hvis du ser på å kjøpe enten et sett eller et anrop på QQQQ for august utløpet, bør du se etter noe ikke mer enn 7 50 ut av pengene - helst mye nærmere En generell tommelfingerregel for nøyaktig hvor mye nærmere deg trenger å få er basert på målet En mulig dobbel av investeringen I dette tilfellet foretrekkes et 3 1 eller 4 1 risikobeløpningsforhold. Hvis QQQQ handler på 46 50 i juni og 48 august samtaler handler på 1 00, toppen av gjennomsnittlig månedlig rekkevidde tar oss til 54 QQQQ trenger å handle til 49 00 for at vi skal bryte med å kjøpe de 48 samtalene til 1 00 En oppside til 54 gir oss et 5 1 belønningsrisikoforhold På ulempen, hvis de 44 augustene handler på 0 50, dette vil gjøre break-even 43 50 Gjennomsnittlig månedlig rekkevidde gir oss muligheten til å flytte til 39 00, noe som gir oss et risikobeløp som samsvarer med våre kriterier. Når du skal unngå denne strategien På enkelte markeder og på bestemte tidspunkter, ved å bruke gjennomsnittlig månedlig rekkevidde for å velge opsjonsangrep, kan det hende at den underforståtte volatiliteten har presset opsjonspremiene til urimelige nivåer. Dette får mindre handelsmenn til å kjøpe streik som er for langt ut av pengene, bare fordi de vil være i en gitt marked og har begrenset kapital I disse tilfellene er bruken av Aver alder månedlig rekkevidde bør fortælle deg om å unngå dette markedet eller å bruke en strategi som kan komme deg nærmere gjeldende markedspris, for eksempel en debit spread spread call spread eller bear put spread. For å lære mer, les Alternativ Spread Strategies og Vertikal Bull og Bear Credit Spreads. Fordelen ved å bruke debetspread er at den gir investor en begrenset risikoposisjon og kommer nærmere dagens marked enn å kjøpe et alternativ direkte. Det kan også ha et lavere break-even-punkt i forhold til å kjøpe Et alternativ for langt ut av pengene I motsetning til en gunstig posisjon gir investor muligheten for ubegrensede gevinster, som i tilfelle av det direkte alternativet, og i stedet må betale seg en begrenset, men definert maksimal gevinst i visse markedsforhold kan dette være en gunstig avvei og vil holde investor grunnet i virkeligheten av hva markedet er mer sannsynlig å gjøre. Fordelen med ubegrensede gevinster er vanligvis bare effektiv hvis markedet gjør et historisk trekk, og disse trekkene er svært sjeldne. Hvis du handler for langsiktig kapitalvekst, vil den typen spekulasjoner ikke tillate deg å holde deg i spillet for svært lenge. Bunnlinjen Mens dette konseptet kan brukes på ethvert marked og enhver tidsramme, det er ikke ment å bli brukt av seg selv. Du må fortsatt ha noen form for retningsanalyse på markedet, enten det er grunnleggende eller teknisk. Dette konseptet med gjennomsnittlig månedlig rekkevidde er ment å gjøre, er å holde deg fra å kjøpe billig, langt ut - alternativene som har svært begrenset mulighet til å gi avkastning. Renten ved hvilken en innskuddsinstitusjon gir midler opprettholdt i Federal Reserve til en annen deponeringsinstitusjon.1 Et statistisk mål for spredning av avkastning for en gitt sikkerhet eller markedsindeks Volatilitet kan enten måles. En amerikansk kongresss vedtak ble vedtatt i 1933 som bankloven, som forbyde kommersielle banker å delta i investeringen. Nonfarm lønn refererer til enhver jobb utenfor f armer, private husholdninger og nonprofit sektor. Det amerikanske presidium for arbeid. Den valuta forkortelsen eller valutasymbolet for den indiske rupee INR, den indiske valutaen Rupee består av 1. Et første bud på et konkurs selskaps eiendeler fra en interessert Kjøper valgt av konkursfirmaet Fra et basseng av tilbudsgivere. Hvordan har jeg vellykket handel Ukentlige opsjoner for inntekt. Våkne alternativer har blitt en stalwart blant opsjonshandlere. Dessverre, men forutsigbare, bruker de fleste handelsmenn dem for ren spekulasjon. Men det er ok. Som de fleste av dere vet jeg mest forutsatt høysannsynlighetsmuligheter som selger strategier Så fordelene med å ha et nytt og voksende marked med spekulanter er at vi har muligheten til å ta den andre siden av deres handel. Jeg liker å bruke casinoanalogen. Spekulantene kjøpere av alternativer er gamblere og vi selgere av alternativer er kasinoet Og så vel vet alle at det langsiktige kasinoet alltid vinner. Hvorfor fordi sannsynlighetene er overveldende på vår side. Så langt, min stat istisk tilnærming til ukentlige opsjoner har fungert bra Jeg introduserte en ny portefølje vi for tiden har 4 for Options Advantage-abonnenter i slutten av februar, og så langt har avkastningen på kapitalen vært litt over 25. Jeg er sikker på at noen av dere kanskje spør, hva er ukentlig alternativer Vel, i 2005 presenterte Chicago Board Options Exchange det weeklys for publikum. Men som du kan se fra diagrammet ovenfor, var det ikke før 2009 at volumet av det voksende produktet tok av. Nå har weeklys blitt en av de mest populære handelsprodukter markedet har å tilby. Så hvordan bruker jeg ukentlige alternativer. Jeg starter med å definere min kurv av aksjer Heldigvis søker søket ikke for lenge vurderer weeklys er begrenset til de mer flytende produktene som SPY, QQQ, DIA og lignende. Min preferanse er å bruke SP 500 ETF, SPY Det er svært flytende produkt, og jeg er helt komfortabel med risikoavkastningen. SPY tilbyr enda viktigere, jeg er ikke utsatt for volatilitet forårsaket av uforutsette nyhetshendelser som kan b e skadelig for en individuell aksjekurs og i sin tur alternativene mine. Når jeg har bestemt meg for mitt underliggende i mitt tilfelle SPY, begynner jeg å ta de samme trinnene jeg bruker når jeg selger månedlige opsjoner. Jeg overvåker daglig den overkjøpte oversolden lesing av SPY ved hjelp av en enkel indikator kjent som RSI, og jeg bruker den over ulike tidsrammer 2, 3 og 5 Dette gir meg et mer nøyaktig bilde på hvordan overkjøpt eller oversolgt SPY er på kort sikt. Bare sagt, måler RSI hvordan overkjøpt eller oversold en aksje eller ETF er på daglig basis En lesing over 80 betyr at aktiva er overkjøpt, under 20 betyr at aktiva er oversold. Again, ser jeg RSI på daglig basis og tålmodig venter på at SPY flytter inn i en ekstrem overkjøp oversold state. Once ekstreme leser treff jeg gjør en handel. Det må påpekes at bare fordi alternativene jeg bruker kalles Weeklys, betyr ikke at jeg handler dem på ukentlig basis. I likhet med mine andre høy sannsynlighet strategier vil jeg bare gjøre handler som gir mening som en lways, jeg tillater handel å komme til meg og ikke tvinge en handel bare for å gjøre en handel jeg vet dette kan høres åpenbart, men andre tjenester tilbyr handler fordi de lover et bestemt antall handler på en ukentlig eller månedlig basis Dette gjør ikke ikke fornuftig, og det er heller ikke en bærekraftig og viktigere, lønnsom tilnærming. Okay, så la oss si SPY presser inn i en overkjøpt stat som ETF gjorde 2. april. Vi ser en bekreftelse på at en ekstrem lesing har skjedde vi ville forsvinne den nåværende kortsiktige trenden fordi historien forteller oss når en kortsiktig ekstrem treffer en kortsiktig utsettelse er rett rundt hjørnet. I vårt tilfelle vil vi bruke et bjørnropsspredning. En bjørnopspredning fungerer best når markedet beveger seg lavere, men også fungerer i et flatt til litt høyere marked. Og det er her casinoanalysen virkelig kommer inn i spill. Husk at de fleste handelsfolk som bruker weeklys, er spekulanter som sikter mot gjerdene. De ønsker å ta en liten investering og gjøre eksponentielle returns. Ta ta en titt på opsjonskjeden nedenfor. Jeg vil fokusere på prosentandelen i kolonnen til venstre til venstre. Å vite at SPY for tiden handler i omtrent 182, kan jeg selge alternativer med en sannsynlighet for suksess over 85 og gi en avkastning på 6 9 Hvis jeg senker sannsynligheten for suksess, kan jeg få enda mer premie, og dermed øke avkastningen. Det avhenger virkelig av hvor mye risiko du er villig til å ta, jeg foretrekker 80 eller høyere. Ta apr14 187-streiken Det har en sannsynlighet for suksess av 85 97 Det er utrolig sjanser når du vurderer spekulanten at gambleren har mindre enn en 15 sjanse for suksess. Det er et enkelt konsept som av en eller annen grunn ikke er mange investorer klar over. Et enkelt system for å vinne nesten 9 ut av 10 Trades. Regular investorer drømmer om slike muligheter, men få tror at de blir virkelige. Som drager, synes ideen om å tjene penger på nesten 9-ut-10-bransjer ting i legenden eller om ekte, reservert eksklusivt for markedets slickest handelsmenn Likevel er det veldig ekte og lett innen rekkevidde av vanlige investorer Du kan lære alt om denne sikre, enkle strategien og de neste tre handler som skal utformes nå ved å klikke på denne linken her Slå din egen drage Gå her nå. De fleste investorer gjør feilen ved å følge hver nyhet , eller oppmerksomhet på dusinvis av indikatorer, indekser, referanser og regler for å investere. Men opsjoner og inntektsanalytiker Andy Crowder betaler oppmerksomhet til bare ett stykke informasjon for å bygge sine handler. Og han har et vinnforhold på over 90 som er omtrent like nært som det blir perfekt i investeringsverdenen Andy satte sammen en grundig rapport om hvordan man bruker denne enkle indikatoren for å lage dine egne vellykkede handler. Min spillplan for året framover. Hvis du savnet Andy Crowder s nyeste alternativer, må du ikke bekymre deg har lastet opp en fullstendig på-opptaksopptak av arrangementet på nettstedet vårt Under denne videoen vil du oppdage nøyaktig hvordan han planlegger å sikre konsistent fortjeneste uansett hvilken retning markedet beveger seg, inkludert gratis action-s spesifikke handler du kan utføre umiddelbart og gevinster du kan tjene i løpet av uker Du vil også få hele sin presentasjon, inkludert den livlige QA-sesjonen. Alternativer videoer og kurs kan løpe så høyt som 999, men denne 60-minutters presentasjonen er GRATIS. Innkomne og Prosperity Offer. Income Prosperity er utviklet for å hjelpe deg med å finne de sikreste inntektsmulighetene og oppdage en hel verden av utbytteinvesteringer. Dette gratis nyhetsbrevet har en laserlignende fokus på ett problem og ett problem bare hvordan kan investorer i nærheten eller i pensjon generere mer inntekt Hver dag vil du motta vår beste investeringsidee - skjeve mot trygg inntekt - men også inkludere mindre kjente muligheter til å øke din formue mens du holder den ut av skade.
No comments:
Post a Comment